Форекс обучение

Факторы, влияющие на курсы валют

Есть несколько причин, которые вызывают движение валютного курса. Перечислим их.

Ожидание неких событий и их наступление.

Это происходит, когда рынок ожидает, что должны появиться некие данные, а затем они выходят. Данными здесь считаются такие события, как опубликование экономических индикаторов государств-хозяев валют, торгуемых на рынке; информация об изменении процентных банковских ставок в данных государствах; экономические обзоры и прочие события, влияющие на рынок валют.

Ожидание некого события и его наступление приводят к значительным движениям валютных курсов. Невозможно определить, какое влияние сильнее – влияние ожидания или влияние наступления. Но абсолютно точно известно, что при выходе данных, являющихся серьезными, могут наступить большие и продолжительные по времени движения курсов валют. Важными считаются такие данные, как Nonfarm payrolls, Industrial production, PPI, GDP, CPI и ряд других.

Рынок заранее знает, в какой день и в какое время выйдет какой-либо из индикаторов. Есть и календари важнейших событий в жизни отдельных стран и выхода экономических индикаторов, в которых указываются конкретные дни или примерные даты и время наступления. Рынок начинает подготовку к этим выходам данных. Возникают ожидания выхода, появляются прогнозы относительно значений готовящихся к выходу индикаторов и будущих интерпретаций этих данных.

В среде рыночных игроков сложились поговорки, связанные с выходом данных и различной информации, которая оказывает влияние на рыночную ситуацию. Например, buy on rumor, sell on fact – покупай на слухах, продавай на фактах, или sell good news – продавай при выходе хороших данных. Такие поговорки являются отражением ситуаций ожидания рынком наступления некого события.

Еще до того, как выходит информация о том или ином событии, валютный курс начинает двигаться в конкретном направлении, которое является интерпретацией наступающего события. Такое движение называется «закладкой» рынка. Часто случается, что после того, как данные выходят, при соответствии информации ожиданиям, начинается движение курса в направлении, противоположном первоначальному. Причиной этого является ситуация, когда на ожидании позиции открываются, а когда происходит ожидаемое событие, данные позиции закрываются. Это называют снятием прибыли – profit taking. Для характеристики подобных ситуаций используют выражение priced in – выход этого события оказывается уже заложенным в цену, т.е. в соотношения двух валют.
Читать дальше

Факторы, влияющие на курс австралийского доллара (AUD)

Forex трейдеру необходимо разбираться в основных факторах и экономических показателях, которые оказывают влияние на движение интересующей его валюты. В данном случае – это австралийский доллар (AUD).

Исторически сложилось так, что экономика Австралии ориентирована на экспорт сельскохозяйственных товаров и минерального сырья (при этом экономика Австралии обладает стабильным и хорошо развитым внутренним потреблением). Основными торговыми партнерами Австралии являются – Япония, США и Китай. Что в совокупности оказывает непосредственное влияние на стоимость и движения курса австралийского доллара (AUD).

Важнейшим внутренним фактором, оказывающим влияние на стоимость австралийского доллара (AUD) можно назвать – Резервный банк Австралии (RBA – центральный банк страны), а точнее Комитет по денежной политике, целью которого является обеспечение стабильности австралийского доллара (AUD), путем контроля инфляции, установлением процентной ставки по кредитам и обеспечения занятости населения. Следовательно, трейдеру, торгующему австралийским долларом (AUD), необходимо быть в курсе всех операций, заявлений и комментариев этой организации.

Экономическая характеристика австралийского доллара (AUD) на рынке Forex основана на следующем:

1. зависимость от денежной ставки
2. зависимость от позиционных сделок
3. зависимость от определяемой RBA денежной политики (заявления, комментарии и т.д.)
4. зависимость экономики Австралии от погодных условий
5. зависимость от процентных дифференциалов

Экономические индикаторы для австралийского доллара (AUD) на рынке Forex:

1. индекс цен производителей (Producer Price Index, PPI)
2. баланс товаров и услуг (показатель внешней торговли)
3. данные о Валовом внутреннем продукте
4. личное потребление (показатель национальных счетов)
5. индекс цен потребителей (Consumer Price Index, CPI)

Успешная торговля на рынке Forex предусматривает понимание трейдером важнейших экономических факторов и экономических характеристик и владение ими.

Факторы, влияющие на курс канадского доллара (CAD)

Forex трейдеру для успешной торговли на рынке необходимо разбираться в основных факторах и экономических показателях, которые оказывают влияние на движение интересующей его валюты. В данном случае – это канадский доллар (CAD).

Канада позиционируется как страна с одной из самых сильных и стабильных экономик в мире. Экономика ориентирована на рынки: добыча природных ископаемых (Канада является одним из крупнейших производителей золота, занимается добычей нефти), услуг, производства. Основной торговый партнер – США. Любые экономические изменения в США сказываются на стоимости и движении курса канадского доллара (CAD).

Важнейшим внутренним фактором, оказывающим влияние на стоимость канадского доллара (CAD) можно назвать – Банк Канады (BOC – центральный банк страны), а точнее Управляющий совет Банка Канады, целью которого является обеспечение целостности канадского доллара (CAD), путем контроля инфляции, установлением банковской ставки. Следовательно, трейдеру, торгующему канадским долларом (CAD), необходимо быть в курсе всех операций, заявлений и комментариев этой организации.

Экономическая характеристика канадского доллара (CAD) на рынке Forex основана на следующем:

1. зависимость от банковской ставки
2. зависимость от публикаций материалов Банка Канады
3. зависимость от позиционных сделок
4. зависимость от корреляций с USD
5. зависимость от данных слияний и поглощений компаний
6. зависимость от цен биржевых товаров
7. зависимость от процентных дифференциалов

Экономические индикаторы для канадского доллара (CAD) на рынке Forex:

1. индекс цен производителей (Producer Price Index, PPI)
2. данные торгового баланса (отчет о внешней торговле)
3. данные о Валовом внутреннем продукте
4. личное потребление (показатель национальных счетов)
5. индекс цен потребителей (Consumer Price Index, CPI)
6. данные о занятости

Успешная торговля на рынке Forex предусматривает понимание трейдером вышеизложенных экономических факторов и экономических характеристик и владение ими.

Факторы, влияющие на курс Франка (CHF)

Forex трейдеру необходимо разбираться в основных факторах и экономических показателях, которые оказывают влияние на движение интересующей его валюты. В данном случае – это швейцарский франк (CHF).

Экономика Швейцарии исторически развивалась таким образом, что сделала ее одной из самых богатых и стабильных стран мира. В Швейцарии развит не только рынок капитала, но и такие отрасли как химическая промышленность, машиностроение и т.д. Обладает непревзойденным авторитетом в финансовой области, как самая безопасная страна для хранения накоплений. Это оказывает непосредственное влияние на движение денежных потоков и стоимость швейцарского франка (CHF).

Важнейшим внутренним фактором, оказывающим влияние на стоимость швейцарского франка (CHF), можно назвать Швейцарский национальный банк (Swiss National Bank, SNB) – а точнее Руководящий совет SNB (состоящий из трех членов). Банк Швейцарии выполняет на рынке функцию сдерживания инфляции. Следовательно, трейдеру, торгующему швейцарским франком (CHF), необходимо быть в курсе всех операций, заявлений и объявлений именно этой организации.

Экономическая характеристика швейцарского франка (CHF) на рынке Forex основана на следующем:

1. зависимость от ставки Swiss LIBOR
2. зависимость от сделок репо (используется для достижения инфляционных целей)
3. зависимость швейцарского франка (CHF) от цен на золото
4. зависимость от еврофранковых и евродолларовых фьючерсов
5. зависимость от позиционных сделок
6. зависимость от кроссов
7. зависимость от политических комментариев по поводу конфиденциальности клиентских счетов

Экономические индикаторы для швейцарского франка (CHF) на рынке Forex:

1. индекс промышленного производства
2. данные о розничных продажах
3. данные платежного баланса
4. данные о Валовом внутреннем продукте
5. индекс цен потребителей
6. данные о занятости
7. индекс опережающих индикаторов KoF (Konjunkturforschungsstelle)

Успешная торговля на рынке Forex предусматривает понимание трейдером важнейших экономических факторов и экономических характеристик и владение ими.

Факторы, влияющие на курс Фунта (GBP)

Forex трейдеру необходимо разбираться в основных факторах и экономических показателях, которые оказывают влияние на движение интересующей его валюты. В данном случае – это английский фунт (GBP).

Великобритания входит в четверку лидеров по экономике и в течение длительного времени остается одной из самых стабильных стран в мире. В Великобритании особенно сильно развиты: рынок услуг, рынок капитала, рынок производства (является крупнейшим поставщиком и производителем природного газа в ЕС). Выбранный путь развития экономики привел Великобританию к наличию постоянного торгового дефицита. Экономическая ситуация сложилась таким образом, что главнейшим торговым партнером Великобритании стали США. Поэтому показатели объемов торговых отношений именно с США превышают показатели торговых отношений с любой другой страной и влияют на движение курса английского фунта (GBP) сильнее прочих.

На направление движения курса английского фунта (GBP) и размеры его процентных ставок так же имеет непосредственное влияние то, что Великобритания не перешла на ЕВРО (EUR).

Важнейшим внутренним фактором, оказывающим влияние на стоимость английского фунта (GBP), можно назвать Банк Англии (который является центральным банком Великобритании) – а точнее Комитет по денежной политике (Monetary Policy Committee, MPC). Банк Англии постоянно проводит операции на рынке для поддержания стабильности английского фунта (GBP). Следовательно, трейдеру, торгующему английским фунтом (GBP), необходимо быть в курсе всех операций, заявлений и объявлений именно этой организации.

Экономическая характеристика английского фунта (GBP) на рынке Forex основана на следующем:

1. ависимость от банковской ставки репо (используется для достижения инфляционных целей)
2. зависимость английского фунта (GBP) от курса доллара США (USD)
3. английский фунт (GBP) обладает самой высокой процентной ставкой
4. зависимость от рынка акций и облигаций (золотообрезных и немецких государственных облигаций)
5. зависимость от евростерлинговых фьючерсов
6. зависимость от цен на энергоресурсы
7. зависимость от кроссов
8. зависимость от политических комментариев по поводу евро (о присоединении к евро и наоборот)

Экономические индикаторы для английского фунта (GBP) на рынке Forex:

1. данные о промышленном производстве
2. данные о Валовом внутреннем продукте
3. индекс менеджеров по закупкам (Purchasing&Managers Index, PMI)
4. данные о занятости
5. индекс розничных цен (Retail Price Index, RPI)

Успешная торговля на рынке Forex предусматривает понимание трейдером изложенных экономических факторов и экономических характеристик и владение ими.

Факторы, влияющие на курс новозеландского доллара (NZD)

Для успешной торговли на рынке Forex трейдеру необходимо разбираться в основных факторах и экономических показателях, которые оказывают влияние на движение интересующей его валюты. В данном случае – это новозеландский доллар (NZD).

Вследствие своего географического положения размеры экономики Новой Зеландии совсем небольшие. Экономика ориентирована на рынки услуг, производства и сельского хозяйства. В экономике Новой Зеландии экспорт преобладает над импортом. Основные торговые партнеры – Австралия и Япония. Любые экономические изменения в этих странах (торговых партнерах) оказывают непосредственное влияние на стоимость и движения курса новозеландского доллара (NZD).

Важнейшим внутренним фактором, оказывающим влияние на стоимость новозеландского доллара (NZD) можно назвать – Резервный банк Новой Зеландии (RBNZ – центральный банк страны), а точнее Комитет по денежной политике, целью которого является обеспечение стабильности новозеландского доллара (NZD), путем контроля инфляции, установлением официальной денежной ставки. Следовательно, трейдеру, торгующему новозеландским долларом (NZD), необходимо быть в курсе всех операций, заявлений и комментариев этой организации.

Экономическая характеристика новозеландского доллара (NZD) на рынке Forex основана на следующем:

1. зависимость от официальной денежной ставки
2. зависимость от фискальной политики
3. зависимость от позиционных сделок
4. зависимость от корреляций с AUD
5. зависимость от цен биржевых товаров
6. зависимость от миграции населения
7. зависимость экономики Новой Зеландии от погодных условий
8. зависимость от процентных дифференциалов

Экономические индикаторы для новозеландского доллара (NZD) на рынке Forex:

1. индекс цен производителей (Producer Price Index, PPI)
2. баланс товаров и услуг (показатель внешней торговли)
3. данные о Валовом внутреннем продукте
4. личное потребление (показатель национальных счетов)
5. индекс цен потребителей (Consumer Price Index, CPI)

Успешная торговля на рынке Forex предусматривает понимание трейдером вышеизложенных экономических факторов и экономических характеристик и владение ими.

Факторы, влияющие на курс Йены (JPY)

Для успешной торговли на рынке Forex трейдеру необходимо разбираться в основных факторах и экономических показателях, которые оказывают влияние на движение интересующей его валюты. В данном случае – это японская иена (JPY).

Япония входит в четверку крупнейших экономик мира. Наиболее развитыми в Японии являются рынки: электроники, автомобилестроения и капитала. Япония является крупнейшим в мире экспортером и импортером. Экономическая ситуация обусловила и главных торговых партнеров Японии – ими стали США и Китай. Это оказывает непосредственное влияние на движение денежных потоков и стоимость японской иены (JPY).

Важнейшими внутренними факторами, оказывающими влияние на стоимость японской иены (JPY) можно назвать – Банк Японии и Министерство финансов Японии, которые влияют на денежную политику путем интервенций, управлением инфляцией и комментариями чиновников. Следовательно, трейдеру, торгующему японской иеной (JPY), необходимо быть в курсе всех операций, заявлений и комментариев именно этих организаций.

Экономическая характеристика японской иены (JPY) на рынке Forex основана на следующем:

1. зависимость от интервенций Банка Японии
2. зависимость от показателя азиатской силы/слабости
3. зависимость от кроссов
4. зависимость от движения банковских акций
5. зависимость от позиционных сделок

Экономические индикаторы для японской иены (JPY) на рынке Forex:

1. индекс промышленного производства
2. данные платежного баланса
3. данные о Валовом внутреннем продукте
4. индекс «Танкан»
5. данные о занятости

Успешная торговля на рынке Forex предусматривает понимание трейдером важнейших экономических факторов и экономических характеристик и владение ими.

Факторы, влияющие на курс ЕВРО (EUR)

Для успешной торговли на рынке Forex трейдеру необходимо разбираться в основных факторах и экономических показателях, которые оказывают влияние на движение интересующей его валюты. В данном случае – это ЕВРО (EUR).

Европейский союз входит в тройку самых влиятельнейших экономических сил в мире. В начале своего становления Европейский союз был в большей мере поставщиком инвестиций. Но добившись укрепления ЕВРО (EUR) как резервной валюты – потоки капитала практически уравнялись (отток и приток капитала). Следовательно, периодическое преобладание одного процесса над другим – оказывает существенное влияние на движение курса валюты ЕВРО (EUR) (то есть ЕВРО (EUR) находится в прямой зависимости от изменений потоков капитала).

Торговля также оказывает большое влияние на направление движения курса ЕВРО (EUR). Европейский союз был образован с целью оказания международного влияния на крупнейших международных торговых партнеров (таких как США). С увеличением объемов торговли, увеличивается значение ЕВРО (EUR) как резервной валюты. Следовательно, объемы торговли имеют прямое влияние на стоимость ЕВРО (EUR).

Важнейшим внутренним фактором, оказывающим непосредственное влияние на стоимость и изменение процентных ставок курса ЕВРО (EUR), можно назвать Европейский центральный банк (Исполнительный комитет и Управляющий совет), который определяет всю денежную политику Европейского союза. Следовательно, трейдеру необходимо быть в курсе всех заявлений и бюллетеней этой организации.

Экономическая характеристика ЕВРО (EUR) на рынке Forex основана на следующем:

1. привязка ЕВРО (EUR) к другим валютам
2. зависимость направления движения курса ЕВРО (EUR) от доллара США (USD) – кросс EUR/USD
3. зависимость от спредов
4. особенности рисков ЕВРО (EUR)
5. зависимость от объема валютных операций с ЕВРО (EUR)
6. зависимость от рынка акций и облигаций.

Экономические индикаторы для ЕВРО (EUR) на рынке Forex:

1. данные о промышленном производстве
2. данные о Валовом внутреннем продукте
3. данные IFO (немецкий институт – Ifo Institute for Economic Research at the University of Munich)
4. M3 (показатель денежного потребления)
5. индекс HICP (индекс цен потребителей)
6. данные международной торговли
7. данные о занятости.

Успешная торговля на рынке Forex предусматривает понимание трейдером вышеизложенных экономических факторов и экономических характеристик и владение ими.

Факторы, влияющие на курс доллара США (USD)

Для успешной торговли на рынке Forex трейдеру необходимо разбираться в основных факторах и экономических показателях, которые оказывают влияние на движение интересующей его валюты. В данном случае – это доллар США (USD).

Выбранный путь развития экономики привел США к большому дефициту платежного баланса по текущим операциям. И пока не произойдет полного смена курса развития экономики, США будут вынуждены постоянно привлекать огромные объемы капитала, чтобы не допустить еще большего понижения курса доллара.

До 2009 года на приток денег большое влияние также оказывали иностранные инвесторы – приток денежной массы от инвестиций составлял почти 50%. В настоящее время периодически происходит обратный процесс – отток денежных средств. Следовательно, периодическое преобладание одного процесса над другим – оказывает существенное влияние на движение курса валюты США (то есть американский доллар находится в прямой зависимости от изменений потоков капитала).

Экономическая ситуация сложилась таким образом, что США стали одним из основных торговых партнеров многих стран мира. Показатели объемов экспорта и импорта США превышают показатели любой другой страны. Следовательно, направление движение курса доллара США(USD) имеет зависимость от объемов торговли США со своими торговыми партнерами.

Важнейшими внутренними факторами, оказывающим непосредственное влияние на стоимость и изменение процентных ставок курса доллара США (USD) можно назвать Федеральную резервную систему, FOMC (Комитет по операциям на открытом рынке) и Казначейство США, которые определяют всю денежную политику США. Следовательно, трейдеру необходимо быть в курсе всех заявлений этих организаций.

Экономическая характеристика доллара США на рынке Forex основана на следующем:

1. привязка доллара США (USD) к валютам многих стран
2. зависимость направления движения курса доллара США (USD) от цен на золото
3. объем всех валютных операций с долларом на рынке составляет около 80%
4. индекс доллара США (USD) – U.S. Dollar Index, USDX
5. зависимость от рынка акций и облигаций.

Экономические индикаторы для доллара США (USD) на рынке Forex:

1. данные TIC о международном потоке капитала
2. данные о промышленном производстве
3. индекс стоимости рабочей силы
4. данные международной торговли
5. данные о Валовом внутреннем продукте
6. индекс PPI (индекс цен производителей)
7. индекс CPI (индекс цен потребителей)
8. данные о занятости.

Успешная торговля на рынке Forex предусматривает понимание трейдером вышеизложенных экономических факторов и экономических характеристик и владение ими.

Факторы, влияющие на рынок

В целом фундаментальный анализ выделяет четыре группы факторов, непосредственно влияющих на рынок:

1. экономические;
2. политические;
3. слухи и ожидания;
4. форс-мажор.

Читать дальше

• Рубрики

  • Базовые знания
  • Валюта
  • Интересно
  • История
  • Кризис и Форекс
  • Новости
  • Общее
  • Советы
  • Стратегии
  • Терминология
  • Технический анализ
  • Торговые площадки
  • Фундаментальный анализ

• В ПОМОЩЬ ТРЕЙДЕРУ

• Архивы

  • Июль 2010
  • Июнь 2010
  • Май 2010
  • Апрель 2010
  • Июнь 2009
  • Апрель 2009
  • Март 2009
  • Февраль 2009
  • Январь 2009

• Метки

  Анализ Аналитика Ащкуч Безработица Брокер Валюта Влияние Внутридневная торговля Доллар Евро Заблуждения Индикаторы История Йена Кредитование Кризис Мало опыта Новозеландский доллар Обман Опционы Опыт Организации Основы Правила Праздники Прибыль Принципы Психология Расписание Рекорды Риск Рынок Сессии Советы Тактика Тенденции Термины Технический анализ Тренды Успех Учитесь! Факторы Числа Фибоначчи Юмор Forex + кризис

• УПРАВЛЕНИЕ

  • Регистрация
  • Войти